RWA: o que é e quais são os melhores para investir em 2024

Os RWA, ou Real-World Assets (Ativos do Mundo Real), representam uma classe emergente de ativos digitais respaldados por ativos tangíveis e físicos no mundo real. Os tokens RWA têm ganhado destaque na economia digital, especialmente com o avanço da tecnologia blockchain e a crescente aceitação das finanças descentralizadas (DeFi).

A ideia central por trás dos RWA crypto é trazer ativos do mundo físico para o mundo digital, permitindo sua negociação, transferência e utilização em uma variedade de aplicativos financeiros na blockchain.

Além disso, os tokens RWA possuem um valor subjacente baseado em ativos físicos reais. Esses ativos podem incluir imóveis, commodities (como ouro ou petróleo), obras de arte, veículos, equipamentos, contratos de dívidas, entre outros. A principal característica dos tokens RWA é a sua tangibilidade e a capacidade de serem tokenizados, ou seja, convertidos em tokens digitais que representam a propriedade ou uma fração do ativo físico.

O funcionamento dos RWA (Real-World Assets) envolve vários passos e tecnologias para garantir que a representação digital desses ativos seja segura, transparente e eficiente. Aqui estão os principais componentes do processo:

• Tokenização: Este é o processo de converter um ativo físico em um token digital que pode ser transacionado em uma blockchain. Durante a tokenização, o valor do ativo real é dividido em múltiplos tokens RWA, cada um representando uma fração do ativo original. Por exemplo, um imóvel pode ser tokenizado em 1000 tokens RWA, e cada token representaria 0,1% da propriedade.
• Blockchain: A tokenização dos RWA geralmente ocorre em uma blockchain, uma tecnologia de contabilidade distribuída que oferece segurança, transparência e imutabilidade. As blockchains mais comuns usadas para isso são o Ethereum, a Binance Smart Chain e outras que suportam contratos inteligentes.
• Contratos Inteligentes: Os contratos inteligentes são programas autoexecutáveis que rodam em blockchains e automatizam a execução de contratos quando certas condições são atendidas. Eles são essenciais para a emissão, transferência e negociação de tokens RWA, garantindo que as transações ocorram de forma transparente e sem a necessidade de intermediários.
• Garantia e Auditoria: Para garantir que os tokens RWA correspondam aos ativos físicos, são necessárias auditorias e verificações regulares. Empresas de auditoria independentes podem ser contratadas para verificar a existência e a condição dos ativos físicos, garantindo que a tokenização seja respaldada por ativos reais.
• Negociação e Liquidez: Uma vez tokenizados, os RWA crypto podem ser negociados em diversas plataformas de negociação de ativos digitais e exchanges descentralizadas (DEXs). Isso proporciona liquidez aos ativos que, tradicionalmente, poderiam ser ilíquidos ou difíceis de negociar rapidamente.
• Aplicações em DeFi: Os tokens RWA podem ser utilizados como garantia em protocolos de empréstimo DeFi, permitindo que os proprietários obtenham empréstimos contra seus ativos tokenizados. Além disso, eles podem ser usados em pools de liquidez, fornecendo rendimentos aos investidores.

Utilizando tokens RWA e a tecnologia blockchain, é possível transformar ativos físicos em representações digitais seguras e eficientes, abrindo novas possibilidades para investimento e negociação no mundo digital.

A tokenização de RWAs traz diversos benefícios ao mercado financeiro:

• Acessibilidade: Permite que pequenos investidores acessem ativos de alto valor.
• Liquidez: Facilita a negociação rápida e eficiente dos ativos tokenizados.
• Transparência: Todas as transações são registradas na blockchain, garantindo maior transparência.
• Segurança: A tecnologia blockchain oferece um alto nível de segurança contra fraudes e adulterações.

Exemplos práticos de RWAs

1. Imóveis: Plataformas como RealT e Propy tokenizam propriedades imobiliárias, permitindo que investidores comprem frações de imóveis e recebam rendimentos de aluguel.
2. Agricultura: Projetos como AgriDigital tokenizam commodities agrícolas, oferecendo aos agricultores uma maneira inovadora de financiar suas operações.
3. Arte: A Maecenas tokeniza obras de arte, democratizando o investimento em arte de alto valor.
4. Metais preciosos: A Paxos e a Digix oferecem tokens lastreados em ouro, proporcionando uma forma digital e segura de investir em metais preciosos.

A ONDO Finance é uma plataforma que conecta investidores com oportunidades de renda passiva no mercado DeFi, permitindo que esses investidores acessem rendimentos que anteriormente estavam disponíveis apenas para instituições financeiras tradicionais. Os títulos RWA emitidos pela ONDO são garantidos por ativos tangíveis, como imóveis, recebíveis comerciais ou outros tipos de ativos financeiros.

Esses títulos são oferecidos no formato de security tokens, que são ativos digitais regulamentados e registrados em uma blockchain. Isso proporciona transparência, segurança e facilidade de negociação, além de reduzir custos e barreiras de entrada para investidores.

O Mantra (OM) é uma plataforma de finanças descentralizadas (DeFi) construída na blockchain Polkadot, que oferece uma série de produtos financeiros inovadores e serviços, incluindo staking, empréstimos e governança comunitária.

O termo “Mantra” faz referência à repetição de uma palavra ou som específico, utilizado em práticas meditativas, e foi escolhido para refletir a missão do projeto de criar um ecossistema financeiro que promove a harmonia e a prosperidade.

O 5thScape é uma criptomoeda que integra um ecossistema de realidade aumentada e virtual. Utilizando o token 5SCAPE, os usuários podem adquirir conteúdos e vivenciar experiências imersivas em VR, incluindo jogos e filmes educativos. Os detentores do token 5SCAPE ganham benefícios exclusivos, como recompensas de staking e acesso antecipado a novos lançamentos.

O objetivo do projeto é transformar o entretenimento e a educação através de tecnologias avançadas de VR.

A Chromia é uma plataforma blockchain que possibilita a tokenização de ativos do mundo real e a criação de aplicativos descentralizados (DApps) para gestão e negociação de ativos. Com sua infraestrutura escalável e segura, a Chromia capacita desenvolvedores a construir soluções inovadoras para a tokenização e negociação de RWA, desbloqueando novas oportunidades para investidores e proprietários de ativos.

Com seus DApps personalizáveis e modelo de governança descentralizada, a Chromia oferece uma plataforma confiável para investidores tokenizarem e negociarem ativos do mundo real na blockchain.

A Swarm é uma infraestrutura DeFi que facilita uma ampla gama de produtos, como ações e títulos tokenizados. O Balancer Protocol alimenta esta plataforma para criar um pool de liquidez baseado em tokens ERC-20 que negocia automaticamente usando formadores de mercado automatizados (AMM).

As ações tokenizadas listadas na plataforma Swarm são 100% respaldadas pela ação real. Além disso, uma empresa de auditoria global confiável monitora todas as transações. Quando se trata de títulos tokenizados, os usuários podem comprar ETFs de títulos do Tesouro dos EUA. Esses tokens são emitidos na rede Polygon, com o vencimento dos títulos variando entre zero e três anos.

O TokenFi é uma plataforma que permite aos usuários tokenizar os RWAs sem necessidade de codificação, utilizando uma interface simples do tipo “O Que Você Vê É O Que Você Obtém” (WYSIWYG). O TokenFi é controlado e gerenciado pelo Floki DAO e alimentado pelo token utilitário, o TOKEN.

Os usuários podem usar o TokenFi para lançar seus tokens baseados nos padrões ERC20 ou BEP20. O Módulo de Tokenização RWA do TokenFi é uma solução que permite a tokenização de RWAs. O foco principal do TokenFi é tokenizar ativos que não são classificados como valores mobiliários. Portanto, é fácil para os usuários usarem a plataforma para tokenizar seus ativos sem complicações legais.

A Maple Finance é uma plataforma que fornece especialistas em crédito com uma infraestrutura para conduzir negócios de empréstimo. Eles estão transformando o mercado de capitais conectando credores e tomadores de empréstimos com a ajuda da tecnologia blockchain.

A Maple fez uma parceria com a AQRU para criar um pool de liquidez. A Maple forneceu a tecnologia para configurar o pool, e a AQRU gerencia as atividades do pool, incluindo a gestão da carteira de empréstimos. O Pool de Gestão de Caixa da Maple oferece acesso a títulos do Tesouro dos EUA.

O Polymesh (POLYX) é um protocolo blockchain especializado em valores mobiliários tokenizados, desenvolvido pelo Polymath, uma empresa que se destaca na inovação de soluções tecnológicas para o setor financeiro. O POLYX é o token nativo da blockchain Polymesh e desempenha um papel crucial no funcionamento e na segurança da rede.

O Polymesh foi projetado especificamente para atender às complexas demandas do mercado de valores mobiliários. Diferente de outras blockchains públicas como o Ethereum ou o Bitcoin, que são generalistas, o Polymesh se concentra em oferecer uma infraestrutura robusta e eficiente para a emissão, negociação e gestão de ativos financeiros tokenizados. Isso inclui ações, títulos, imóveis e outros tipos de valores mobiliários.

O  Creditcoin é um ativo digital projetado para facilitar a integração de ativos do mundo real (RWA) no ecossistema de finanças descentralizadas (DeFi).

A ideia por trás do Creditcoin é criar um mecanismo pelo qual esses ativos físicos possam ser representados na blockchain, permitindo que sejam utilizados como garantia ou colateral em transações financeiras dentro do ambiente DeFi. Isso abre a possibilidade para um maior acesso ao crédito, permitindo que indivíduos e empresas possam obter empréstimos utilizando seus ativos físicos como colateral.

O Centrifuge (CFG) é um protocolo descentralizado que se dedica à tokenização de ativos do mundo real (RWA) e sua integração ao ecossistema de finanças descentralizadas (DeFi). A principal finalidade do Centrifuge é trazer ativos tangíveis, como faturas, imóveis, royalties e outros tipos de bens reais, para a blockchain, transformando-os em tokens que podem ser negociados, usados como colateral ou integrados a outras aplicações DeFi.

O Centrifuge opera através de uma plataforma que conecta originadores de ativos com investidores de forma transparente e eficiente.

O Pendle (PENDLE) é um projeto de finanças descentralizadas (DeFi) que foca na tokenização e negociação de rendimentos futuros de ativos cripto. Ele permite que os usuários convertam rendimentos futuros de seus ativos em tokens, criando um mercado de derivativos de rendimento onde esses tokens podem ser comprados e vendidos.

O sistema funciona criando dois tokens a partir de um ativo: o yToken (rendimento futuro) e o OT (propriedade do ativo), que podem ser negociados independentemente.